Wartość bieżąca a pierwsze prawo Gossena - studium przypadku
DOI:
https://doi.org/10.18559/s4rmcc51Słowa kluczowe:
Ryzyko, Studium przypadku, PieniądzAbstrakt
Głównym celem artykułu jest sprawdzenie istnienia ekonomicznie uzasadnionej nieaddytywnej funkcji wartości bieżącej. Badanie to przeprowadzono przy założeniu zachodzenia prawa malejącej marginalnej użyteczności bogactwa. Rozważano dwa przypadki stałego współczynnika awersji do ryzyka. Brano tutaj pod uwagę współczynnik absolutny i współczynnik względny. W wyniku tych badań uzyskano dwa różne modele funkcji dyskontującej. Wykazano formalny wpływ behawioralnych czynników na dyskonto.
Pobrania
Bibliografia
Arrow, K.J., 1971, Essays in the Theory of Risk Bearing, North-Holland, Amsterdam.
Zobacz w Google Scholar
Bleichrodt, H., Potter van Loon, R.J.D., Rohde, K.I.M., Wakker, P.P., 2013, A Criticism of Doyle's Survey of Time Preference, Judgment and Decision Making, 8(5), s. 630-631.
Zobacz w Google Scholar
Chrzan, P., 2001, Matematyka finansowa. Podstawy teorii procentu, Oikońomos, Katowice.
Zobacz w Google Scholar
Doyle, J.R., 2013, Survey of Time Preference, Delay Discounting Model, Judgment and Decision Making, vol. 8, no. 2, s. 116-135
Zobacz w Google Scholar
de Finetti, B., 1952, Sulla preferibilita, Giornale degli Economisti 11, s. 685-709.
Zobacz w Google Scholar
Janssen, J., Manca, R., Volpe di Prignano, E., 2009, Mathematical Finance. Deterministic and Stochastic Models, John Wiley & Sons, London.
Zobacz w Google Scholar
Peccati, L., 1972, Su di una caratterizzazione del principio del criterio dell'attualizzazione, Studium Parmense, Parma.
Zobacz w Google Scholar
Piasecki, K., 2005, Od arytmetyki handlowej do inżynierii finansowej, Wydawnictwo Naukowe Akademii Ekonomicznej w Poznaniu, Poznań.
Zobacz w Google Scholar
Piasecki, K., 2007, Modele matematyki finansowej. Instrumenty pochodne, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa.
Zobacz w Google Scholar
Piasecki, K., Ronka-Chmielowiec, W., 2011, Matematyka finansowa, Wydawnictwo C.H. Beck, Warszawa.
Zobacz w Google Scholar
Piasecki, K., 2012, Basis of Financial Arithmetic from the Viewpoint of the Utility Theory, Operations Research and Decisions 22(3), s. 37-53.
Zobacz w Google Scholar
Pratt, J.W., 1964, Risk Aversion in the Small and in the Large, Econometrica vol. 132, s. 122-136.
Zobacz w Google Scholar
